ASML 2025

1. swiss dutch 4 november 2025 13:49

   auteur info

   • swiss dutch

     Lid sinds: 12 mrt 2013

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 951

     Gegeven: 193

   •    Aantal posts: 6.437

   quote:

   Mike O. schreef op 4 november 2025 13:40:

   [...]
   
   Nee joh, "Broodje aap verhaal........wil gewoon nog ff ""goedkoop"" boodschappen doen.....heeft de boot gemist denk ik maar....."
   

   Fijn hè, copy-paste
2. nine_inch_nerd 4 november 2025 14:05

   auteur info

   • nine_inch_nerd

     Lid sinds: 04 feb 2015

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 11884

     Gegeven: 7063

   •    Aantal posts: 25.217

   quote:

   DeZwarteRidder schreef op 4 november 2025 12:49:

   [...]
   
   Natuurlijk zitten we in een 'bubbel', want de geschiedenis heeft ons geleerd, dat beleggers altijd overdrijven als ze geld ruiken.
   
   De enige vraag is nog: wanneer barst de bubbel.....????
   
   Een van de antwoorden op deze vraag is bekend: als China Taiwan gaat aanvallen.
   

   Begrijpend lezen is een kunst.
   Mijn uitgangspunt was: "Een bubbel is normaal gesproken gebaseerd met 'lucht'."
   
   Nogmaals:
   AI en alles wat hier aan vasthangt, is geen lucht, en dus geen 'ouderwetse' bubbel. Je ziet de acties die komen in praktijk verwezenlijken (AMD, NVDA, Intel, Samsung, SK Hynix, Micron en de foundries die eraan vasthangen).
   Maar het kan wel zijn dat andere indicatoren evt een issue kunnen worden en een dip kunnen veroorzaken. Dus realistisch blijven en kort op de bal blijven...
   
   En China - Taiwan? Give me a break. Net zoals de ouderwetse ridders, een soort saga. -lol-
   Zoals altijd gooi je met allerlei dingen om je gelijk te krijgen, ridder.
3. Inion 4 november 2025 14:10

   auteur info

   • Inion

     Lid sinds: 01 jan 2000

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 3940

     Gegeven: 2578

   •    Aantal posts: 6.473

   Burry: In 2008 zat ie goed. Daarna heeft 17 crashes foutief voorspeld. Het blijft sukkelen en rekken en erbij blijven.
4. TomvH 4 november 2025 14:19

   auteur info

   • TomvH

     Lid sinds: 14 jan 2025

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 435

     Gegeven: 58

   •    Aantal posts: 520

   Dat dit een bubbel is, is geen discussie. Ook al gaat dit niet over lucht, de waarderingen zijn gebaseerd op toekomstige omzet en winsten en daar zit m de crux. Mocht AI bubbel uitbarsten of mocht het allemaal niet zo spectaculair zijn als verwacht, of mocht er een alternatief komen voor dure chips en chipmachines, dan zijn al die waarderingen ook lucht gebleken. Het is dus zeer naïef te denken dat als je nu chipmachines en chips verkoopt, dat je later 50x tot 100x je huidige winst waard kan zijn. Van de zotte en zeer risicovol. Het feit dat al die banken roepen dat dit de toekomst is en dat deze aandelen ondergewaardeerd zijn, moet toch ook genoeg zeggen? Dezelfde banken die de hele crisis van 2008 op hun geweten hadden en alles zaten op te hypen totdat het uitbarstte…
5. nine_inch_nerd 4 november 2025 14:25

   auteur info

   • nine_inch_nerd

     Lid sinds: 04 feb 2015

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 11884

     Gegeven: 7063

   •    Aantal posts: 25.217

   quote:

   TomvH schreef op 4 november 2025 14:19:

   Dat dit een bubbel is, is geen discussie. Ook al gaat dit niet over lucht, de waarderingen zijn gebaseerd op toekomstige omzet en winsten en daar zit m de crux. Mocht AI bubbel uitbarsten of mocht het allemaal niet zo spectaculair zijn als verwacht, of mocht er een alternatief komen voor dure chips en chipmachines, dan zijn al die waarderingen ook lucht gebleken. Het is dus zeer naïef te denken dat als je nu chipmachines en chips verkoopt, dat je later 50x tot 100x je huidige winst waard kan zijn. Van de zotte en zeer risicovol. Het feit dat al die banken roepen dat dit de toekomst is en dat deze aandelen ondergewaardeerd zijn, moet toch ook genoeg zeggen? Dezelfde banken die de hele crisis van 2008 op hun geweten hadden en alles zaten op te hypen totdat het uitbarstte…
   

   Helemaal duidelijk, maar wel reëel blijven en geen onzin theorieën erbij halen aub.
   
   Als:
   - Taiwan - China oorlog: kan gebeuren, kan niet gebeuren, maar speelt al decennia.
   - VIX stijgt, Futures stijgen: teken van een zeer grote correctie/crash.
   - PE waarden, K/W verhoudingen hoog
   Etc etc.
   
   Verder....
6. TomvH 4 november 2025 14:32

   auteur info

   • TomvH

     Lid sinds: 14 jan 2025

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 435

     Gegeven: 58

   •    Aantal posts: 520

   quote:

   nine_inch_nerd schreef op 4 november 2025 14:25:

   [...]
   
   Helemaal duidelijk, maar wel reëel blijven en geen onzin theorieën erbij halen aub.
   
   Als:
   - Taiwan - China oorlog: kan gebeuren, kan niet gebeuren, maar speelt al decennia.
   - VIX stijgt, Futures stijgen: teken van een zeer grote correctie/crash.
   - PE waarden, K/W verhoudingen hoog
   Etc etc.
   
   Verder....
   

   Allemaal zeer terechte opmerkingen of theorieën zoals jij ze noemt. Zeker de laatste twee. Als de Vic stijgt en indici meestijgen is dat zeer verdacht. Te Hoge kw waardes zijn ook een red flag.
   En ten slotte China Taiwan is ook iets om in de gaten te houden. Zelfs als daar een schip een meter voor of achteruit vaart kan dat een trigger zijn voor paniek en dus beurscrash.
7. Mike O. 4 november 2025 14:44

   auteur info

   • Mike O.

     Lid sinds: 22 jan 2019

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1965

     Gegeven: 1429

   •    Aantal posts: 1.671

   quote:

   swiss dutch schreef op 4 november 2025 13:49:

   [...]
   
   Fijn hè, copy-paste
   

   Ik hoop dat je de gedachte erachter snapt.
8. swiss dutch 4 november 2025 14:50

   auteur info

   • swiss dutch

     Lid sinds: 12 mrt 2013

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 951

     Gegeven: 193

   •    Aantal posts: 6.437

   quote:

   Mike O. schreef op 4 november 2025 14:44:

   [...]
   Ik hoop dat je de gedachte erachter ook snapt.
   

   Ik snap niet veel, maar toch een aardig trackrecord.
9. Mike O. 4 november 2025 14:54

   auteur info

   • Mike O.

     Lid sinds: 22 jan 2019

     Laatste bezoek: 09 dec 2025

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 1965

     Gegeven: 1429

   •    Aantal posts: 1.671

   quote:

   swiss dutch schreef op 4 november 2025 14:50:

   [...]
   
   Ik snap niet veel, maar toch een aardig trackrecord.
   

   Ja, en 5 huizen vanwege BESI. Dat verhaal kennen we.....
10. nine_inch_nerd 4 november 2025 14:55

    auteur info

    • nine_inch_nerd

      Lid sinds: 04 feb 2015

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 11884

      Gegeven: 7063

    •    Aantal posts: 25.217

    In de gaten houden deze:
    
    US TSY SEC BESSENT: WOULD BE VERY UNUSUAL FOR SUPREME COURT TO OVERRULE TARIFFS
12. DeZwarteRidder 4 november 2025 14:58

    auteur info

    • DeZwarteRidder

      Lid sinds: 29 jun 2012

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 27337

      Gegeven: 11524

    •    Aantal posts: 106.948

    quote:

    nine_inch_nerd schreef op 4 november 2025 14:05:

    [...]
    Begrijpend lezen is een kunst.
    Mijn uitgangspunt was: "Een bubbel is normaal gesproken gebaseerd met 'lucht'."
    
    Nogmaals:
    AI en alles wat hier aan vasthangt, is geen lucht, en dus geen 'ouderwetse' bubbel. Je ziet de acties die komen in praktijk verwezenlijken (AMD, NVDA, Intel, Samsung, SK Hynix, Micron en de foundries die eraan vasthangen).
    Maar het kan wel zijn dat andere indicatoren evt een issue kunnen worden en een dip kunnen veroorzaken. Dus realistisch blijven en kort op de bal blijven...
    
    En China - Taiwan? Give me a break. Net zoals de ouderwetse ridders, een soort saga. -lol-
    Zoals altijd gooi je met allerlei dingen om je gelijk te krijgen, ridder.
    

    Jij hebt een groot gebrek aan ervaring.
    
    Ik wil er nog op wijzen dat bij de internet-bubbel-crash niet alleen de internet-aandelen in elkaar doken, maar ook alle andere soorten aandelen, zelfs farmacie-aandelen.
13. swiss dutch 4 november 2025 14:59

    auteur info

    • swiss dutch

      Lid sinds: 12 mrt 2013

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 951

      Gegeven: 193

    •    Aantal posts: 6.437

    quote:

    Mike O. schreef op 4 november 2025 14:54:

    [...]
    Ja, en 5 huizen vanwege BESI. Dat verhaal kennen we.....
    

    Nu ook met asml :-)
14. Pitmans 4 november 2025 15:05

    auteur info

    • Pitmans

      Lid sinds: 18 feb 2003

      Laatste bezoek: 29 nov 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 1298

      Gegeven: 156

    •    Aantal posts: 8.332

    quote:

    Inion schreef op 4 november 2025 11:16:

    Substrate? Er is nog niks. ;-)

    Klopt, maar zie info over betrokkenheid van Peter Thiel, de architect van Project 2025 en degene die (mede in dat verband) Trump en JD Vance in z'n achterzak heeft zitten.
    
    Als ze van niks iets willen maken, kunnen ze er voor zorgen dat de concurrentie die wel al iets heeft het steeds lastiger wordt gemaakt. Hun enige probleem op dit moment is dat er nog geen alternatief is en ze zelf nog wat jaren nodig hebben om van niks iets te maken. Maar dit zal zeker de agenda zijn.
    
    Vandaag bericht over het overlijden van Dick Cheney, die zich op z'n eind tegen Trump keerde. Kijk de film 'Vice' maar eens, die over hem en vooral de manier waarop hij aan de macht is gekomen gaat.
    Als zelfs zo iemand vindt dat de machthebbers te ver gaan, is er echt iets aan de hand.
    
    Kijk maar eens naar hoe Trump eenzijdig Argentinië $20miljard heeft toegestopt (en nog eens $20miljard achter de hand houdt), zogenaamd om z'n soortgenoot Milei te redden, maar in werkelijkheid om te voorkomen dat bij een bankroet van Argentinië zijn vriendjes miljarden zouden verliezen.
    Dat is de manier waarop nu wordt gehandeld, allemaal in het belang van de entourage van Thiel en Trump.
    Die gaan hoe dan ook Substrate echt wel een succes maken,. Is het niet op eigen kracht, omdat hun procede werkt, dan wel door de concurrentie volledig af te zagen.
    
    www.bloomberg.com/news/articles/2025-...
15. nine_inch_nerd 4 november 2025 15:05

    auteur info

    • nine_inch_nerd

      Lid sinds: 04 feb 2015

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 11884

      Gegeven: 7063

    •    Aantal posts: 25.217

    Bron: TechFund
    
    Goldman on ASML Scandinavia roadshow => sounds like major revenue upgrades are coming once newly announced AI capacity gets translated into TSMC orders and then ASML orders..
    
    "ASML continues to see the shrink to 1.4nm as beneficial for EUV layer count growth in 2027 and 2028 once the industry moves beyond the Gate-All-Around (GAA) transition in logic. Further, ASML expects the shrink to continue with 4F2 design in memory, and we see introduction timing around 2028, or potentially beyond 2030. As such, we believe that this transition could help EUV layer growth in 2028 (and thus alleviate recent investor concerns associated with the transition and Litho intensity in our view). We note that the industry is currently tracking around 4-5 EUV layers on Low NA on DRAM for 2026 and the company sees potential for 7-10 EUV layers in 2030. Finally, we note there are several factors that could slow down the transition to 3D DRAM and therefore any impact on EUV layer growth. Notably the industry would need to master multiple challenging transitions such as 1) horizontal deposition, 2) vertical Epitaxy, and 3) horizontal and vertical etching; all of which are very hard to execute, implying that the potential transition to 3D DRAM could take many years.
    
    Further, we believe that if recently announced AI targets by the ecosystem participants are accurate then there would be a need to build more capacity versus the current infrastructure. Furthermore, we highlight that these AI targets imply production capacity significantly larger versus what ASML’s customers have told them (as part of multi-year forward-looking plans). ASML stated that it has not built or planned this capacity because it has not received orders yet. More broadly, for ASML to build such capacity, it would be necessary for orders to be placed at the leading Foundry(ies) from their customers, thus triggering a need for these semis makers to order equipment. That said, we believe that given the lead time for ASML’s EUV equipment is 12-18M, and the time required to build new factories would be similar, should such revenues materialise they would benefit time periods beyond 2026 (following on from the AI related revenues we already expect next year).
    
    We see Samsung’s 3Q EUV orders for both Memory and Logic as positive, and believe that AI demand will not be satisfied by only one Foundry. Additionally, the company reiterated its view that Samsung’s partnership with Tesla on leading-edge Logic ramp at its Taylor fab in the US represents a clear positive, enabling Samsung to accelerate its process learning curve."
16. Whim 4 november 2025 15:16

    auteur info

    • Whim

      Lid sinds: 15 jul 2025

      Laatste bezoek: 01 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 18

      Gegeven: 1

    •    Aantal posts: 11

    Bubbles barsten wanneer iedereen zegt dat iets alleen maar omhoog kan en het op de voorpagina van de Telegraaf staat dat je moet kopen.
    
    Dan is de laatste koper ook geïnformeerd en zijn er geen kopers meer.
    
    Maar wat, iedereen is ineens bezorgd dat er wel eens een forse correctie kan komen.
    Waarschuwingen komen nu van Morgan Stanley en Goldman Sachs, JP Morgan (waar ik jaren op treasury en afdeling derivaten heb gewerkt)
    
    Een forse daling of crash volgt vaak op een onverwachte gebeurtenis.
    (The Black Swan: The Impact of the Highly Improbable)
    
    Een gematigde korte daling is zeker mogelijk. En zeker vanuit AI richting naar de veel minder gestegen traditionele dividend uitkerende fondsen.
    
    Ook is een terugkeer van een geldstroom vanuit de USA naar Europa denkbaar zoals deze eerder de stijging van de Euro heeft veroorzaakt.
    
    Kortom we zitten nog steeds in vrij normale markt.
    Oh, het meeste heb ik altijd verdiend aan crashes met de grootste klapper ooit in 1987
    Ik hou wel van bloed door de straat. Maar helaas, we zitten in een trendmarkt opwaarts
17. svh21 4 november 2025 15:56

    auteur info

    • svh21

      Lid sinds: 01 okt 2012

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 299

      Gegeven: 265

    •    Aantal posts: 722

    Zo hoog staat de S&P 500 nu qua pe ratio dus.

    Bijlage:
18. nine_inch_nerd 4 november 2025 16:02

    auteur info

    • nine_inch_nerd

      Lid sinds: 04 feb 2015

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 11884

      Gegeven: 7063

    •    Aantal posts: 25.217

    quote:

    nine_inch_nerd schreef op 4 november 2025 14:55:

    In de gaten houden deze:
    
    US TSY SEC BESSENT: WOULD BE VERY UNUSUAL FOR SUPREME COURT TO OVERRULE TARIFFS
    

    Sentimentbepalers...
    Beleggingsexpert Frank Vranken van Bank Edmond de Rothschild wacht intussen op de banencijfers van loonstrookjesverwerker ADP, die woensdag verschijnen, maar ook de hoorzitting die het Amerikaanse Hooggerechtshof woensdag houdt over de rechtmatigheid van de importheffingen van president Trump.
    “Als het hof tegen de president zou beslissen, zou de onzekerheid weer toenemen. Wat te doen met de reeds betaalde importheffingen en wat zijn de gevolgen voor de schatkist wat betreft de inkomsten?”, aldus Vranken.
    Ook interessant in de VS zijn volgens hem de lokale verkiezingen.
    © Copyright ABM Financial News
19. TomvH 4 november 2025 16:18

    auteur info

    • TomvH

      Lid sinds: 14 jan 2025

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 435

      Gegeven: 58

    •    Aantal posts: 520

    De stijging van de middagsessie op (relatief) zeer lage volume spreekt ook boekdelen!
20. *voetnoot 4 november 2025 16:22

    auteur info

    • *voetnoot

      Lid sinds: 24 apr 2017

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 6867

      Gegeven: 14592

    •    Aantal posts: 10.871

    Hart onder de riem:
    www.iex.nl/Nieuws/839386/Video-beurse...
21. zjeeraar 4 november 2025 16:34

    auteur info

    • zjeeraar

      Lid sinds: 19 nov 2019

      Laatste bezoek: 09 dec 2025

    • Aanbevelingen

      Ontvangen: 9304

      Gegeven: 1180

    •    Aantal posts: 11.942

    quote:

    nine_inch_nerd schreef op 4 november 2025 11:06:

    [...]
    
    Wat een discussie en worsteling dingen goed te praten te vereffenen of ASML wel of niet profiteert van het goed functioneren SK Hynix.
    "het wiel hoeft niet iedere keer opnieuw uitgevonden te worden, he"
    ;)
    
    Zijn we deze weer vergeten? Vaak genoeg genoemd afgelopen maanden en bevestiging dat 'goed draaien' Samsung, SK Hynix en Intel zijn vruchten afwerpt voor ASML tzt.
    Chipontwikkelingen gaan door en nieuwe types machines zullen dan ook nodig zijn...
    Front-end (ASML) als back-end (Besi).
    
    ASML Schedules Delivery of 56 Low-NA and 10 High-NA EUV Tools in 2027
    www.techpowerup.com/341299/asml-sched...
    
    NB: en ja, alleen TSMC moet nog volgen.
    

    Een goed en duidelijk verhaal....degenen die het over "'bubbels"" hebben zijn helaas niet op tijd ingestapt denk ik maar....anders lees je maar eens bovenstaande link ...TSMC zal eerdaags ook nog wel overstag gaan om geavanceerde machines van ASML te kopen...die willen ook die slag echt niet missen, gezien de hele ontwikkeling rondom AI...... succes ....